传英伟达已经停止接受 H20 芯片新订单

2024-09-26 10:38

美国政府可能在今年 10 月对半导体出口管制政策进行审查，届时或实施额外的限制，包括禁止英伟达 H20 芯片对华出口。英伟达 H20 芯片的未来充满了不确定性，其在中国市场的供应必然受美国政策影响。

多方媒体消息，部分经销商反应称，英伟达已经停止接受 H20 新订单。这一潜在的出口禁令将对英伟达在中国市场的业务产生重大影响，预计损失可能高达 120 亿美元。据财联社及多家外媒最新消息，英伟达（Nvidia）已经停止接受其专为中国市场设计的 H20 芯片的新订单。

该媒体援引分销商的话称，“中国特供芯片 H20 或将遭停售” 早有风声，近期有靴子落地之象 —— 部分国内经销商不再接 H20 订单。经销商透露，英伟达上月开始不接 H20 订单，但没有明文通知。

准确来说是在等待最近消息，排产估计不会了，虽然没有明确的指令，但基本上是这样，可能客户有些定制化的需求还可以满足。

据悉，英伟达从今年 2 月开始接受 H20 芯片的订单，并在 4 月开始发货，5 月开始批量发货。

不过，一些分销商尚有一定库存。业内多方也反馈称，近期仍有大批 H20 到货，年内到货已超出全年预期。

几家厂商近期是有大批到货的，而且比他们预想的还要多。举例来说，预计字节跳动公司目前在手的英伟达芯片数量超过 10 万张；2024 年 H20 芯片订单追加到了 32-33 万张，目前已交付 14-15 万张，年底出货量猛增也是有可能的。”

市场反应上，或受前述消息影响，英伟达股价上周五出现波动，开盘下跌 2 个点，收盘跌 1.59%；23 日盘中交易后，股价下跌了 0.18 美元。同时，中国的一些 AI 公司和芯片分销商开始考虑替代方案，以防 H20 芯片的供应中断。

H20 芯片是基于 Hopper 架构构建的，拥有 96GB 的 HBM3 内存和 4.0TB/s 的内存带宽。尽管如此，它比 H100 少了 41% 的 GPU 核心，性能也低了 28%。此外，由于其性能不及预期且价格相对较高，业内对 H20 芯片的兴趣较低，一些分销商甚至将其描述为 “鸡肋”——几乎没有价值。

英伟达仍然致力于中国市场，并计划在 2024 年第二季度开始大规模生产 H20 AI GPU。这款芯片是英伟达为遵守美国出口规则而设计的，旨在继续在严格的监管框架内运营。H20 芯片是英伟达为中国市场设计的三款芯片中性能最强的，尽管面临美国出口限制，但英伟达并未放弃中国市场，而是加快了其在中国 AI 芯片市场的回归步伐。

此外，英伟达还面临着来自中国本土 AI 芯片制造商的竞争，包括华为的 Ascend 910B，后者在性能上超过了 H20，但 H20 在某些关键应用方面仍然具有竞争力。尽管如此，英伟达的 H20 芯片在中国市场的销售预计将达到约 120 亿美元，预计在未来几个月内将交付超过 100 万个定制的 H20 芯片。

总的来说，尽管英伟达可能面临停止接受 H20 的新订单之局，但该公司仍然不舍中国市场，并计划继续在中国市场销售和生产 AI 芯片。