网络安全行业主要上市公司:目前国内网络安全行业的上市公司主要有天融信(002212)、奇安信(688561)、启明星辰(002439)、卫士通(002268)、绿盟科技(300369)等。

本文核心数据:市场份额、市场集中度

1、中国网络安全行业竞争梯队

随着国家网信办工作持续发力,为网络安全技术创新、网络安全企业做大做强提供了宝贵机遇,也为网络安全产业发展创造了更为优越的政策环境,国内网络安全产业进入发展黄金期。目前,我国网络安全竞争梯队分布较为清晰,总体分为三大业务板块。

在网络安全设备方面,深信服(300454)凭借大比例的市场份额和丰富的产品线处于第一梯队,第二梯队为奇安信(688561)、新华三、绿盟科技(300369)和安恒信息(688023);在网络安全软件方面,阿里巴巴(1688．HK)在WEB领域处于寡头地位,启明星辰(002439)在安全管理平台处于优势地位,奇安信(688561)则在终端安全管理市场处于第一梯队;在网络安全服务方面,国内企业布局较少,外企赛门铁克、IBM处于相对优势地位,我国企业启明星辰(002439)亦有所布局。

从上市企业地域分布来看,北京以28家上市成为网络安全厂商上市数量最多的城市,其中奇安信(688561)、启明星辰(002439)、北信源(300352)等龙头厂商均分布于此。其次是广东地区,上市企业数量为20家,其中深信服(300454)、天融信(002212)、任子行(300311)等厂商发源于此地。其他城市的网络安全上市厂商数量均在10家以下,其中著名厂商三六零((601360)位于天津,浪潮信息(000977)位于山东,山石网科(688030)位于江苏,安恒信息(688023)及迪普科技(300768)位于浙江。

2、中国网络安全行业市场份额

目前,我国网络安全设备市场整体以深信服(300454)市场份额占比最高,为53．7%。从网络安全设备细分领域来看,在防火墙/vpn方面,天融信(002212)、华为、新华三基本呈“三足鼎立”的格局,市场份额均在20%左右;在入侵检测/防御方面,启明星辰(002439)、绿盟科技(300369)、新华三市场份额占比分别为20．6%、20．1%和13．3%;在统一威胁管理方面,网御星云(启明星辰)、深信服(300454)、奇安信(688561)占据了46．5%的市场份额。

从网络安全软件市场来看,WEB细分领域以阿里巴巴为寡头,市场份额占比高达61．8%;安全管理平台细分领域以启明星辰(002439)、网御神州为主,两者合计占比为45%;在终端安全管理市场,奇安信(688561)占比高达49%,处于寡头地位。

3、中国网络安全行业市场集中度

总体来看,我国网络安全行业的市场集中度较高,不论是在网络安全设备市场还是网络安全软件市场。具体来看,网络安全设备市场整体CR4为91．9%,集中度极高,市场基本被前四大企瓜分(深信服占比高达53．7%)。

细分来看,防火墙/VPN领域CR4为70．7%,入侵检测/防御市场CR4为61．1%,统一威胁管理CR4为55．2%。从网络安全软件市场来看,WEB市场CR4为95．0%(其中阿里巴巴占比高达61．7%),安全管理平台CR4为68．0%,终端安全管理市场CR4为93．6%(其中奇安信为49%)。

4、中国网络安全行业企业布局及竞争力评价

网络安全行业的上市公司中,绿盟科技(300369)网络业务布局最广,重点布局在华东、华北地区。其他上市企业业务布局均集中于华东、华北、华南等核心地区。。

从企业网络安全业务的竞争力来看,深信服(300454)、天融信(002212)、奇安信(688561)、启明星辰(002439)等企业的竞争力排名较强;其次是安恒信息(688023)、北信源(300352)等。

5、中国网络安全行业竞争状态总结

从五力竞争模型角度分析,目前,我国网络安全行业属于技术、资金壁垒较高的行业,潜在进入者威胁较小;整体市场集中度高,现有竞争者威胁较小;企业产品差异化明显,替代品威胁较小;但鉴于上游芯片等相关零部件呈供不应求的态势,上游议价能力强劲;另外,下游除一般个人消费者外,还包含国家、企业等大型客户,下游整体的议价能力较强。

来源:前瞻产业研究院